曾被互金(jīn)機(jī)構奉為(wè♠ φ$i)“香饽饽”的(de)助貸業(yè)務，在監管加碼下(xià)已成燙手山(ε>shān)芋。北(běi)京商報(bào)記 ↑者注意到(dào)，近(jìn)日(rì)，多(duō)地(dì)$♠持續釋放(fàng)關于助貸業(yè)務的(de)嚴監管信号，πε "繼北(běi)京、深圳後，央行(xíng)上(shà≈≈®☆ng)海(hǎi)分(fēn)行(xíng)也(yě)強調将γ₹δ“嚴堵後門(mén)”，嚴防信貸資金(jīn)流向助貸平台。對(duì)此，互÷≤金(jīn)機(jī)構也(yě)聞聲謀變，一(yī)方面收縮助貸類業(y₩☆&è)務轉為(wèi)成套金(jīn)融科(₩≠kē)技(jì)服務輸出，另一(yī)方面順應↕↕₩↔監管要(yào)求往持牌機(jī)構靠攏轉型。有(✔Ω♥σyǒu)銀(yín)行(xíng)從(cóng)業(yèΩ≈≥±)人(rén)士告訴北(běi)京商報(bào)記者，整體(tǐ)上(sα♥φ₽hàng)，前述監管信号對(duì)合規銀(yín)行(xíng)機≥₹(jī)構影(yǐng)響不(bù)大(dà)。目前 ↔，助貸需求仍在，難免有(yǒu)很(hěn)☆ 多(duō)陽光(guāng)之下(xià)不(bù)能(néng)做(z¥β≈ uò)的(de)業(yè)務轉入地(dì)下(xià)∞"≈。因此，助貸業(yè)務監管宜疏不(bù)宜堵。
多(duō)地(dì)釋放(fàng)嚴監管信号
近(jìn)期，多(duō)地(dì)監管頻(pín)頻↓¥≈(pín)釋放(fàng)關于助貸業(yè)務的(de)信号。11月(✔yuè)9日(rì)，央行(xíng)上(shàng)海(hǎi)分(fēn)§✔₹行(xíng)在“積極配合打擊懲治‘套路(lù)貸’ 規範并推動消費(fα₩èi)金(jīn)融業(yè)務創新”一↑↓©(yī)文(wén)中強調，将“嚴堵後門(m×∏ én)”，嚴防信貸資金(jīn)流向助貸平台。而在10月(yuè)12日(≈ φ✘rì)，北(běi)京也(yě)下(xià)發通(tōng)知€← (zhī)，直指銀(yín)行(xíng)與金(jīn)融科(kē)∏☆♠技(jì)公司開(kāi)展的(de)助貸、聯合貸類業(yè)Ω∑♦務，對(duì)銀(yín)行(xíng)機(j©$★ī)構提出了(le)“五嚴禁”要(yào)求。
來(lái)自(zì)不(bù)同地(dì)區(qū)的(de)多(du ®€ō)位資深從(cóng)業(yè)人(rén)士在接受北(běi₩✘)京商報(bào)記者采訪時(shí)均指出，從(cóng)近(jìn)期監≈ 管風(fēng)向來(lái)看(kàn®¶)，主要(yào)基調還(hái)是(sh§≥λ←ì)以防範互聯網金(jīn)融風(fēn↑€g)險為(wèi)主，防止互聯網金(jīn)融風(fēn☆©ε<g)險傳導至傳統金(jīn)融機(jī)構。★®α這(zhè)可(kě)能(néng)也(yě)"↓∑是(shì)助貸業(yè)務不(bù)受監管“待見(♠ jiàn)”的(de)主要(yào)原因。當前，北(běi)京、上(shàn←βg)海(hǎi)等地(dì)的(de)監管↕€β政策，對(duì)全國(guó)其他(tā)地(dì)方有(yǒε♠≠u)很(hěn)強的(de)示範效應，但₽÷(dàn)後續各地(dì)是(shì)否→ ←會(huì)進一(yī)步收緊，暫不(bù)得(de)而知(zhī)。
杭州電(diàn)子(zǐ)科(kē)技(✔ jì)大(dà)學副教授徐偉棟直言，現(xiàn)£©有(yǒu)的(de)助貸模式風(fēng)險點主要(yà€£↔←o)在于，助貸機(jī)構往往容易低(dī)估規模對(d•≈uì)風(fēng)險的(de)影(yǐng)響，盲α∑←目擴大(dà)規模，在規模達到(dào)一(yī)定程度✘☆₩↑後，可(kě)能(néng)引發金(jīn)融市(shì)場(ch&φ&€ǎng)系統性風(fēng)險。當前市(shì)場(chǎng)上(sh÷♣àng)，不(bù)管是(shì)助貸還(Ω&•hái)是(shì)聯合貸款，很(hěn)多(duō)都(dōu)是(λ₽shì)這(zhè)種形态：流量方隐性擔保，銀(yín)行©α(xíng)等資金(jīn)方對(duì)風(fēng)險≤ε後知(zhī)後覺，這(zhè)是(shì)當前監管₹♥×π最擔心的(de)情況。
此外(wài)，11月(yuè)3日(rì)，北(b↔←ěi)京商報(bào)記者曾了(le)解∞ ♦φ到(dào)，在互金(jīn)整治領導小(xiǎo)組和(hé↓✘©)網貸整治領導小(xiǎo)組聯合召開(kāi)的(de)加•∏™α快(kuài)網絡借貸機(jī)構分(fēn)類處置π≥¥工(gōng)作(zuò)推進會(huì)上(β±shàng)，監管在網貸轉型路(lù)徑中并未提及助貸®÷，這(zhè)也(yě)從(cóng)側面反映了(le)監管§Ω對(duì)助貸業(yè)務的(de)審慎态度。
另據一(yī)位接近(jìn)監管的(de)人(rén©≠)士透露，“助貸業(yè)務在當前屬于整治過渡期，很(hěnφ®₽↕)多(duō)機(jī)構做(zuò)的(de)助貸業(yè)務類似于沒有 (yǒu)牌照(zhào)的(de)融資擔保業(yè)務，未來(lái)或不 >÷(bù)會(huì)再有(yǒu)助貸一(∞₹≠∑yī)說(shuō)”。
中小(xiǎo)助貸平台收縮業(yè)務
北(běi)京商報(bào)記者注意到(dào)，自₹♣(zì)今年(nián)初的(de)“175号文(wéδ n)”提及轉型助貸一(yī)詞後，不(bù)少(shǎo)網貸平台曾将助貸視(Ω'φshì)為(wèi)轉型的(de)救命稻草(cǎo)。
然而随著(zhe)助貸業(yè)務的(de)開(≠Ω₽®kāi)展，行(xíng)業(yè)逐漸出現(xiàn)了(le)一(yī)些Ω$(xiē)不(bù)合規情況，比如(rú)λγφε信貸資金(jīn)違規進入助貸平台、助貸機(jī)構在合作(zu®→≤☆ò)中進行(xíng)風(fēng)險兜≈♠≤&底等。助貸業(yè)務逐漸“變味”，增加了(le)監管的(de)複雜(zá)€♥性。
由此，監管開(kāi)始慎用(yòng)“助貸”一(yπ★↑ī)詞，曾宣稱要(yào)轉型助貸機(jī)構¥™的(de)互金(jīn)平台也(yě)聞聲謀變。 北✔α(běi)京一(yī)家(jiā)網貸平台工(gōn£ g)作(zuò)人(rén)員(yuán)告訴北(běi)京商報(bào)記者♥ •$，目前平台正通(tōng)過“兩條腿”走路(lù)，一(yī)方面從¥÷∏♥(cóng)事(shì)助貸業(yè)務，另一(♥®>₽yī)方面則配合監管進行(xíng)試點工(gōn✔♦g)作(zuò)。他(tā)直言，未來(lái)助貸路(lù)并不(b₩←♣ù)好(hǎo)走，目前很(hěn)多(duō)平台也(yě)在慢(màn↑≈↓γ)慢(màn)收緊助貸模式。
上(shàng)海(hǎi)一(yī)家(jiā)互金₽ (jīn)機(jī)構的(de)工(gōng¶)作(zuò)人(rén)員(yuán)也(yě)坦言，“不(bù£✘≠©)認為(wèi)助貸業(yè)務能(néng)長(cháng)久，這(★β¥zhè)肯定是(shì)權宜之計(jì)”。至于平台¶ 後期的(de)打算(suàn)，他(tā)指出，一(yī)方面是(shì)希αδ✔∞望轉型為(wèi)網絡小(xiǎo)貸公司，依靠自(zì)有(yǒu)資€≈金(jīn)放(fàng)貸；另外(wài)則是(shì)向持牌機(jī®↑ )構成套輸出金(jīn)融科(kē)技(jì)βα©>服務，幫助持牌機(jī)構建立自(zì)有(yǒu)的(de)風(fēng)™Ω©控能(néng)力和(hé)技(jì)術(shλ₽<ù)體(tǐ)系。
此外(wài)，北(běi)京一(yī)家(jiā)互金(jīn)平台高₽₽¥(gāo)管在接受北(běi)京商報(bào)記者φ↓>₹采訪時(shí)指出，從(cóng)近(jìn)期的(de)監管情↓<↕況來(lái)看(kàn)，在助貸市(shì)場(chǎng←')受影(yǐng)響最大(dà)的(de)還(∏hái)是(shì)“下(xià)層機(jī)構”，已有(yǒu)部分(f₩®<ēn)平台因為(wèi)業(yè)務不(b¥¶πù)合規，在資金(jīn)層面受到(dào)限制(zhì)。不(bù)×♥ 過，目前也(yě)有(yǒu)部分(fēn)中層機(j™×€×ī)構對(duì)助貸業(yè)務持謹慎态度 ✘，大(dà)部分(fēn)機(jī)構都(dōu)處于觀望狀态。
此外(wài)，一(yī)位資深銀(yín)行(xíng)業(yè)↓×從(cóng)業(yè)者也(yě)向北(b×≈€γěi)京商報(bào)記者透露，目前很(hěn)多(Ωduō)平台在收縮助貸業(yè)務。在經濟下(✔✘λxià)滑、監管趨嚴大(dà)背景下(xià)，市(shì)場(chǎn$σg)參與者明(míng)顯減少(shǎo)。另加上(shàng)貸後催§™收業(yè)務難點，很(hěn)多(duō)機(jī)構的(d'"e)資産不(bù)良率呈上(shàng)行('•xíng)趨勢，助貸機(jī)構為(wèi)控制(zhì)風(fē↔☆®♠ng)險也(yě)在收縮業(yè)務量。
助貸監管宜疏不(bù)宜堵
值得(de)關注的(de)是(shì)，包σ←¶©括銀(yín)行(xíng)業(yè)、互金(jī×>n)從(cóng)業(yè)者及行(xíng)業(yè)觀察者多¥✘(duō)方認為(wèi)，助貸業(yè)務僅是(shì)一(yī)個(gè)✘¶"↓過渡期，未來(lái)從(cóng)事(shì)相<λ♦α(xiàng)關業(yè)務仍需持牌，而對(dΩγuì)于助貸業(yè)務的(de)監管，也(yěα$)有(yǒu)多(duō)方人(rén)士建議(yì₩ ♦)，助貸市(shì)場(chǎng)需求仍然存在，監管宜疏不(bù)宜堵。
一(yī)名接近(jìn)監管的(de)人(rén)士告訴北(b→↔ěi)京商報(bào)記者：“助貸業(yè)務至今一(yī)直處于灰色地±↕ (dì)帶，很(hěn)多(duō)機(jī)構做(zuò)的(de)Ωε♦助貸業(yè)務就(jiù)類似沒有(yǒu)牌照(zhào)的(de¶₩®♠)融資擔保，這(zhè)在未來(lái)是(shì)絕對(du±γì)不(bù)被允許的(de)，也(yě♥↔)不(bù)會(huì)再有(yǒu)‘助貸’☆"δ一(yī)說(shuō)，而當前的(de)助貸業(yè)務則屬于整₽®•☆治過渡期，”該人(rén)士強調：“未來(lái)網絡小(xiǎo)↑≤±貸就(jiù)是(shì)網絡小(xiǎo♠$≤)貸，融資擔保就(jiù)是(shì)融資擔保，不(bù)能(nénφ✘g)一(yī)攬子(zǐ)全做(zuò)。”麻袋研究院研究員(yuán)黃(hπ uáng)彥同樣指出，未來(lái)助貸的(de)方向還(hái)是(shì∏×&")要(yào)持牌，從(cóng)事(shì)助貸的(de)任何環節≤®® 均需要(yào)有(yǒu)相(xiàng)應的(de♦÷£₽)資質。目前許多(duō)助貸機(jī)構在做(zuò)一(yī)些(xiē)♦↔← 變相(xiàng)的(de)增信服務，對(duì)此監管曾命令禁止±。此外(wài)在催收方面，不(bù)排除λ↑未來(lái)将有(yǒu)催收類的(de)準入标準。
對(duì)于助貸業(yè)務的(de)監管，一₩¥(yī)銀(yín)行(xíng)業(yè)高(g∑λ∑āo)管坦言，當前，銀(yín)行(xíng)展業(yè)要(σ'yào)麽通(tōng)過線下(xià)鋪渠 £道(dào)布網點，要(yào)麽就(jiù)是(shì)線"& 上(shàng)獲客，其中，相(xiàng)較線下¥λ(xià)，線上(shàng)獲客成本會(huì)低(dī)一(yī)些(±ε¥xiē)，而這(zhè)些(xiē)客觀需求會(hu¶≤ì)促使銀(yín)行(xíng)去(qù)跟一(yī)些(x©★iē)較為(wèi)優質、用(yòng)戶較多(duō)±©的(de)助貸機(jī)構合作(zuò)，這(zh∏&₽è)是(shì)一(yī)種雙赢的(de↓ ∏♣)模式，存在有(yǒu)其合理(lǐ)性 ♦≈↑。他(tā)進一(yī)步指出，助貸業(yè)務設立一(yī)定門(mén)λ &檻是(shì)好(hǎo)事(shì)，但(dàn)千♦≤↑ 萬不(bù)能(néng)出現(xiàn)“不(bù)管↓&ε就(jiù)亂，一(yī)管就(jiù)死”的♠ ✔ (de)情況，目前，助貸這(zhè)一(yī)市(sh↕©ì)場(chǎng)需求仍然存在，很(hěn)多(duō)在陽光(guān®∏g)之下(xià)不(bù)能(néng)做(zuò)←的(de)業(yè)務往往會(huì)轉入地(dì)下(x↑✔ià)，因此，對(duì)于助貸業(yè&★₽÷)務的(de)監管，宜疏不(bù)宜堵。
此外(wài)，徐偉棟也(yě)指出，盡管助貸規模縮小(xiǎo♣δ€)，但(dàn)問(wèn)題并未解決。εβ當前助貸機(jī)構掌握著(zhe)大(dà)量用(yòng)戶及流量，銀(y≥★≠×ín)行(xíng)若找不(bù)到(dào)合适的(de)資産，最終還(®φ£hái)将和(hé)流量方合作(zuò)放(f™→àng)貸。因此監管方面，光(guāng)靠堵不(bù)行(xíng)，後Ω$♥續應出台配套政策進行(xíng)規範。