談具體(tǐ)産品之前，先跟大(dà)家(jiā)✔ε聊聊我認為(wèi)非常重要(yào)的(de)資産配置。

如(rú)今中國(guó)的(de)老(lǎo)百姓都(™€≤φdōu)挺富裕的(de)，吃(chī)不(bù)飽♦★穿不(bù)暖的(de)真的(de)是(shì)少(sh≤§±ǎo)數(shù)。

土(tǔ)豪啊也(yě)是(shì)越來(lái)越多(duō)了(le)，尤"≠∑其是(shì)最近(jìn)這(zhè)幾年(nián)國(g×®<uó)家(jiā)大(dà)刀(dāo)闊斧搞城(chéng)建，短(€"♦πduǎn)時(shí)間(jiān)內(nèi)造就(jiù)了(le)§✔"一(yī)大(dà)批的(de)拆二代。

大(dà)家(jiā)有(yǒu)了(le)☆₹♥♦錢(qián)體(tǐ)會(huì)到(d¥∑©ào)了(le)錢(qián)的(de)便利之後就(j↑σ‍iù)想要(yào)更多(duō)錢(qián) ↔ ≈，就(jiù)會(huì)成天想方設法的(✘♠de)鑽研如(rú)何”錢(qián)生(shēng)錢(qián)”。

而騙子(zǐ)呢(ne)也(yě)就(jiù)利用(yòng)了 &∑±(le)這(zhè)部分(fēn)的(de)人(r ∑•én)這(zhè)種心理(lǐ)，編造出高(gāo)收益的(de₹≠↔)龐氏騙局、3M互助計(jì)劃、IGOFX外♠β£♦(wài)彙，一(yī)不(bù)小(xiǎo)心把很(hě$→n)多(duō)人(rén)弄的(de)傾家(jiā)→δ→蕩産。

在中國(guó)70%以上(shàng)÷★的(de)家(jiā)庭都(dōu)在做(zu≤♠'ò)自(zì)殺式資産投資真是(shì)所言不(β' bù)假。

除開(kāi)上(shàng)面的(de)那(nàφ✘±♠)些(xiē)騙局之外(wài)，其實各個(gè→ ©)地(dì)方的(de)韭菜都(dōu)不(bù)少(shǎo)。>εε÷看(kàn)我們最熟悉的(de)網貸圈，多(duō)少(shǎo)投資人(r∏∞☆∑én)把孩子(zǐ)的(de)奶粉錢(qián)、教育錢(£&↓qián)、自(zì)己的(de)養老(lǎσ<™o)錢(qián)、老(lǎo)人(rén)的(de)治病錢(qián)一(yδεī)股腦(nǎo)的(de)放(fàng)入到(dào)某一(yī)個(g∑πè)高(gāo)風(fēng)險的(de)平台當中，去(qùβ'✔∑)賺所謂的(de)高(gāo)收益。

你(nǐ)問(wèn)他(tā)對(duì)這(z§ε₩hè)個(gè)平台有(yǒu)什(shén)麽了(le)解，多£¶(duō)數(shù)人(rén)會(huì)回答('♠dá)朋(péng)友(yǒu)推薦、明(míng)星代言、廣 £'告宣傳，覺得(de)平台背景挺不(bù)錯(cuò)，看(kà♠<&∏n)著(zhe)還(hái)算(suàn)正規的(de)就(jiù)上ε<(shàng)車(chē)了(le)。重倉±δλ©甚至全倉投入，不(bù)給自(zì)己留一(yī)絲 >→後路(lù)，這(zhè)真是(shì)中國(guó)金(jδ←±→īn)融教育的(de)悲哀。

老(lǎo)精想說(shuō)，這(zhè)根本不(bù)是(s'→hì)投資，這(zhè)完全就(jiù)是(shì)賭$∏♣‍博。

那(nà)麽真正成熟意義上(shàng)的(de)投資是(s‍φ"‍hì)什(shén)麽呢(ne)，

我認為(wèi)是(shì)：深入的(de)研究曆練+科(kē)學的(de)‍φ 資産配置。

所謂的(de)資産配置，簡單來(lái)說(shuō)是(shì)指投資者根據×"各自(zì)的(de)投資目标，把資産分(±∑fēn)配在不(bù)同類别的(de)投資産品上(shàng)，例如(rú)：≠∞♣÷股票(piào)、債券、基金(jīn)、房(fáng)地(× §dì)産投資、保險産品以及現(xiàn)金α"(jīn)等，目的(de)是(shì)在獲得(de)φ÷‍≤期望收益之餘，可(kě)以有(yǒu)效地(λ♦‌↑dì)控制(zhì)風(fēng)險。

多(duō)年(nián)來(lái)的(de)實踐證明(m≈εíng)這(zhè)個(gè)策略确實是(shì)有(yǒu)效的(de)∑$π‌：

(1)投資任何金(jīn)融産品，都(dōu)有(yǒu)收益和(hé)÷"'α風(fēng)險;

(2)組合資産間(jiān)相(xiàng)關系數(shù)越‍®低(dī)，組合風(fēng)險越低(dī)。

(3)不(bù)相(xiàng)關資産組合之後，收§>Ω✔益不(bù)變風(fēng)險反而下(xià)降了(le)。

老(lǎo)精在這(zhè)裡(lǐ)也(yě)簡單的(deσ÷✘)做(zuò)了(le)個(gè)資産配置的(£ $™de)表格，大(dà)家(jiā)可(kě)以參考一(yī)下(xi₹γ↓à)其中的(de)內(nèi)容，然後根據自(zì)身("βshēn)的(de)情況及風(fēng)險β£δ±承受能(néng)力去(qù)做(zuò)适當的(de)調整。

日(rì)常、應急配置的(de)錢(qián)，αφ老(lǎo)精的(de)配置目前占比不(bù)是(shì)太多(du©γ±ō)，主要(yào)是(shì)大(dà)部分(fēn)的(de)開(kāi)∏✔₹銷都(dōu)用(yòng)了(le)信用(yòng§≥∑)卡去(qù)解決，父母和(hé)自(zì)己的(de)身(shēn)體(tǐ'α♦)比較健康，也(yě)配上(shàng)了(le)相(xiàng)應的(→βde)保險。

保本升值的(de)錢(qián)目前占比最多(duō)，×$÷€除開(kāi)摸爬滾打多(duō)年(nián)的(de)P₽‍×2P投資之外(wài)，目前比例較大(dà)的(de)是(shì↓')指數(shù)基金(jīn)。

賺高(gāo)收益的(de)部分(fēn)主要δ✘×(yào)在A股，現(xiàn)在整個(gè)股Ω✘市(shì)的(de)大(dà)盤跌到(dào)了(le)3000點&φ★$以下(xià)，屯了(le)少(shǎo)量的(de)資産≠∞專門(mén)等候著(zhe)股市(shì)的(de)爆發。

博機(jī)會(huì)的(de)部分(fē★&±n)暫時(shí)沒有(yǒu)，當前确實沒有(yǒu)太好(hǎo)™¥ 的(de)投資機(jī)會(huì)，這(zhè)一(y≥←λī)部分(fēn)我也(yě)是(shì)不(bù)太建議(yì)普通(t≈ ≠←ōng)人(rén)去(qù)配置的(de)。

回到(dào)正題，

投資的(de)前提是(shì)要(yào)建立在深入了(le≤♥♣)解之上(shàng)的(de)，

這(zhè)裡(lǐ)為(wèi)大(dà)家(jiā)盤點一(yī)下₽¥(xià)市(shì)面上(shàng)的(de)主流理(lǐ)γ×↔财産品。

1、極低(dī)風(fēng)險的(de)産品

這(zhè)塊市(shì)面上(shàng)的(de)主流是(shì≠∞₹)銀(yín)行(xíng)活期和(hé)銀(yín≤←)行(xíng)的(de)智能(néng)存款€¶≥§。

當前市(shì)面上(shàng)銀(yín)行(xíng)活期産§ ‍¶品性價比太差，這(zhè)裡(lǐ)主要(yào)跟大(dà)家(j$ iā)聊聊智能(néng)存款。

不(bù)得(de)不(bù)說(shuō)，現(x₩φiàn)在的(de)銀(yín)行(xíng)真是(shì)太拼了(ΩΩle)，攬儲壓力增大(dà)的(de)情況下(xià)，各家(jiā)銀€ (yín)行(xíng)也(yě)開(kāi)啓了(le)±σε價格戰，其中以部分(fēn)小(xiǎo)銀(yí≠‍©≤n)行(xíng)最盛，作(zuò)為(wèi)投資人(ré↔∑n)的(de)我們也(yě)算(suàn)是(shì)撸到(dào)了( •le)銀(yín)行(xíng)的(de)毛¶≠，真是(shì)不(bù)容易。

目前很(hěn)多(duō)銀(yín)行(↑↔‌xíng)都(dōu)開(kāi)發出了(le)最長(cháng)3-5年(πσ&σnián)期5%以上(shàng)的(de)智能(néng)儲蓄類産品，∏≥在收益挺不(bù)錯(cuò)的(de)大(dà)前提下(xià)，這(zh≠'>è)種産品還(hái)能(néng)做(zuò)到(dào)随存誰取。

關于這(zhè)類智能(néng)儲蓄産品的(de)✔‌<投資方法也(yě)很(hěn)簡單，

哪個(gè)短(duǎn)期流動性收益高(gāo)你(nǐ)就 ✘‍✔(jiù)買哪個(gè)，大(dà)銀(yín)行(xíng)小•→§ (xiǎo)銀(yín)行(xíng)差别不(bù)太β↕大(dà)。

據我國(guó)的(de)《存款保險條例》規定，投保機(jī)構要(yà∞≠↕ o)向存款保險基金(jīn)管理(lǐ)機(jī)構交納存款保險基金©×☆π(jīn)。當銀(yín)行(xíng)破産不₹‍β‍(bù)能(néng)兌付存款時(shí)，由存款保險進行(xíng)限額®∞♠賠付，最高(gāo)金(jīn)額為(wèi)人(rén)民(m£€ ‌ín)币50萬元。也(yě)就(jiù)是(shì)說(shuō)如¶↓¶<(rú)果你(nǐ)在銀(yín)行(xíng)裡(lǐ)的α✘β(de)存款低(dī)于50萬元，存款保險是(shì)能( ±néng)完全兜底的(de)，安全性不(bù)必擔憂。

而銀(yín)行(xíng)儲蓄類的(de)配置主要(yào)是(shì)Ωδ解決我們日(rì)常、應急用(yòng)的(de)，不(bù)必過多(duō♣Ω")考慮長(cháng)期收益(3-5年(niáπ☆n))，短(duǎn)期收益(幾個(gè)月(yuè)、半年(★≈nián))最高(gāo)的(de)那(nà)種才是(shì↑ε¶)最優選。

2、低(dī)風(fēng)險的(de)産品

這(zhè)一(yī)PART，性價比不(bù)錯(cuò)的(de)是&₩§•(shì)券商的(de)報(bào)價回購≤☆<(gòu)業(yè)務産品。

報(bào)價回購(gòu)業(yè)務，整個(gè)産品₹'φ的(de)業(yè)務邏輯很(hěn)簡單，大(dà♦ββ)券商以自(zì)有(yǒu)資産作(zuò)為(wèi)抵∞π押物(wù)，向投資人(rén)借款。在投資到(dào)期之後，再會(huìσλ♣)回購(gòu)這(zhè)部分(fēn)質押的(de)資産，并給到®☆(dào)投資人(rén)約定的(de)利息∑β✔。

由于借款方為(wèi)證券公司實力非常雄厚，而且報(bào)價回購(gòu)♦∞交易業(yè)務中，證券公司還(hái)需要(yào)質押一(yī)定的(de<¶‌)抵押物(wù)，所以這(zhè)類産品的(de)風(fēng)險非常可∞&<(kě)控。

一(yī)般來(lái)說(shuō)，這(zhèφ€ ∞)類産品都(dōu)是(shì)各大(dà)券商進行(xín♥‌‌₹g)拉新開(kāi)戶用(yòng)的(de)，所以為(wèi÷‍)了(le)保證投資人(rén)的(de)體(tǐ)驗，産品基✔ε±∞本上(shàng)都(dōu)給到(dào)很(hěn)不(b₹☆¥ù)錯(cuò)的(de)收益，性價比很(hěn)不(bù)≠¶<©錯(cuò)。

至于保險理(lǐ)财，顧名思義就(jiù)是(shì)保險公司發行(xíγ₹↓∑ng)的(de)理(lǐ)财産品，現(xiàn)在這(z& ↕hè)類産品在京東(dōng)金(jīn★φ≥)融等三方渠道(dào)也(yě)是(shì)非常火(huǒ)爆。這(zh™ ↔βè)類産品主要(yào)配置的(de)是(shì)♠$銀(yín)行(xíng)存款、上(shàng)δ≠市(shì)權益類資産、債券、債券回購(gò‌δu)、債券投資計(jì)劃、不(bù)動産相(xiàng∞ '$)關金(jīn)融産品和(hé)一(yī)些(xiē)≥€✔¥其他(tā)的(de)金(jīn)融資産産品。

從(cóng)底層資産來(lái)看(kàn)，産品風(×←€★fēng)險相(xiàng)對(duì)來(lái)說(shuō)還(h®×ái)是(shì)比較低(dī)的(de)，目前綜合收益會¥£₩(huì)比銀(yín)行(xíng)理(lǐ)财差一(yī)點，好(™₽δhǎo)處是(shì)能(néng)夠做(zuò)到(dào)随存随®♥↕取。

樓市(shì)呢(ne)，目前的(de)形勢有(yǒu)點尴尬。

幾日(rì)前的(de)中央政治局會(huì)議(yì)，房(fáng)住•♣₹←不(bù)炒這(zhè)事(shì)又(yòu)被再一(yī)次提起，最¥$✘λ後更是(shì)直接放(fàng)話(huà)“不(b→$ù)将房(fáng)地(dì)産作(zuòβ♠♥©)為(wèi)短(duǎn)期刺激經濟的÷∏(de)手段”，這(zhè)錘是(shì)真的(de)猛。

至少(shǎo)今年(nián)下(xià)半年(nián)三季度，各個(gè÷☆∑)地(dì)方ZF應該是(shì)不(bù¥♠≈')會(huì)放(fàng)松樓市(shì)調控了(le)，誰都(dōu←>≠)不(bù)會(huì)傻到(dào)去(qù)當那(nà)個("$gè)出頭鳥。

所以啊，這(zhè)段時(shí)間(jiā★☆>✔n)房(fáng)地(dì)産市(shì)場(chǎng)應該翻不(bù)¶γ☆&出什(shén)麽花(huā)樣來(lái)λφ♣ 了(le)。

如(rú)果大(dà)家(jiā)實在是(shì)想要(y₹εào)配置房(fáng)産，

那(nà)老(lǎo)精建議(yì)大(dà)家(jiā)首選一(yī)線城¥☆(chéng)市(shì)核心地(dì)段，

二線的(de)話(huà)看(kàn)機(jī)會(h₽↓φuì)，三四線城(chéng)市(shì)就(jiù)盡量不(bù)&≥ 要(yào)碰了(le)，泡沫化(huà)λδ¶太嚴重，一(yī)不(bù)小(xiǎo)心就(jiù)被套死。

如(rú)果剛需的(de)話(huà)，還(hái)是↓↕©(shì)早買早安心吧(ba)。

3、中檔風(fēng)險産品

既然這(zhè)麽多(duō)人(rén)對(duì)樓市(shì)情有'★♦π(yǒu)獨鐘(zhōng)，那(nà)就(jiù)先寫寫替®εφ≈代品REITS吧(ba)。

REITs，其實也(yě)相(xiàng)當于變相(xi'♠↕àng)買房(fáng)了(le)，簡單來↓∏&(lái)說(shuō)就(jiù)是(shì)大(dà)家(jiā)把φ≤錢(qián)交給一(yī)個(gè)專業(yè)的(de)商業(αλ↑₽yè)地(dì)産運營方，這(zhè)個(gè)機(jī)構會(huì)去↑↔(qù)幫我們去(qù)買一(yī)堆物↕®≥&(wù)業(yè)，酒店(diàn)、寫字樓、商場(chǎng)、度假村(c'♣✔ūn)之類的(de)資産，然後大(dà)家(jγ₩βiā)一(yī)起分(fēn)享出租、升值的(de)紅(h•"óng)利。

目前整個(gè)REITS産品的(de)投資門(mén)檻還(hái)是(s&$¶'hì)比較低(dī)的(de)，從(cón€∏✘×g)曆史上(shàng)看(kàn)，REITs的(de)收益♥₹‌®水(shuǐ)平還(hái)是(shì)挺不(bù)錯(cuò <)的(de)，有(yǒu)些(xiē)好(hǎo)的(de)産品的(de)≠∞♣平均收益更是(shì)能(néng)穩定到(dào)6♣↕✘∑-7%之間(jiān)，投資邏輯也(yě)比較簡單隻要(yào)δ↔房(fáng)産所在的(de)國(guó)家(jiā)經濟強勁，收益肯♠✔ε定是(shì)不(bù)會(huì)差的(de)。

最後提醒一(yī)下(xià)，目前內(nèi)地(dγλπ±ì)暫時(shí)是(shì)沒有(yǒu)REIT"←S這(zhè)個(gè)産品的(de)，購(gòu)買的(de)話(huà)需✔©£σ要(yào)開(kāi)個(gè)港美(měi)股賬戶，也(yě↓♣)不(bù)太難。

頭部P2P，大(dà)家(jiā)應該都(dōu)十分(fēn)熟悉，我就✔♥σ (jiù)不(bù)多(duō)展開(kāi)。目前我覺得(de)行γ↑ (xíng)業(yè)內(nèi)真正有(yǒu)長(c≤↔háng)期投資價值的(de)也(yě)就(jiù)6-7家(jiā¶♣∑λ)左右。

P2P在目前的(de)固定收益類産品當中，性價比絕δ ↔對(duì)是(shì)TOP級的(de)，所以這(εσ σzhè)塊的(de)收益我肯定不(bù)會(huì)錯♦✔σ(cuò)過，建議(yì)大(dà)家(jiā)也(yě)盡量保留30%左右的↑↔(de)倉位吧(ba)。

至于指數(shù)基金(jīn)，我覺得(de)是(shì)當前一(yī)個(±←∑↕gè)非常大(dà)的(de)博高(gāo♣α₩∏)收益的(de)投資機(jī)會(huì)。

股市(shì)很(hěn)多(duō)朋(péng)友(yǒu)根本 ←沒有(yǒu)時(shí)間(jiān)和(hé)精力去(qù≤♥σ)研究，專業(yè)度不(bù)行(xí★"↔ng)的(de)情況下(xià)往往成了(le)市(shì)場(chǎng•γ☆®)裡(lǐ)被收割的(de)那(nà)個(gè)七(✔€→一(yī)賺二平三虧)中之一(yī)，還(✘☆✔hái)有(yǒu)可(kě)能(néng)踩雷。

但(dàn)指數(shù)就(jiù)不(bù)一(yī ‌→∏)樣了(le)，單一(yī)公司可(kě)能(néng ¶¥)暴雷，但(dàn)指數(shù)基金(jīσα≤<n)由于包含的(de)公司較多(duō)，是(sε♣≠≠hì)可(kě)以實現(xiàn)長(cháng)生(shēng)不(bù)₹✘♥老(lǎo)的(de)。所以，指數(shù)基金(jīn)→>♣≤才是(shì)普通(tōng)人(rén)參與Ω₹股市(shì)的(de)最好(hǎo)途徑。

(1)指數(shù)基金(jīn)能(néng)長(c'↔♠♥háng)期上(shàng)漲

邏輯是(shì)指數(shù)背後的(de)公司，每年(nián) ÷≥賺的(de)錢(qián)會(huì)不(bù)斷的 ↑(de)投入生(shēng)産，這(zhè)樣會(huì)在來↓♣∞♦(lái)年(nián)帶來(lái)更多(duō)的(de)盈利，通(t≥♥¶ ōng)過不(bù)斷的(de)利滾利，推動指數(sh✘ ù)不(bù)斷的(de)上(shàng)漲。

(2)指數(shù)基金(jīn)操作(♥φ∏zuò)簡單，當前熊市(shì)時(shí)機(jī)很(↓£hěn)不(bù)錯(cuò)

指數(shù)基金(jīn)整個(gè)投資上(↔<♥shàng)的(de)操作(zuò)是(shì)比較簡單的(de)，按照(★♠βzhào)正确的(de)方法買入，長(cháng)期來(l↓§ái)看(kàn)收益也(yě)不(bù)會(huì)比P2P差。

目前整個(gè)股市(shì)的(de)大(dà)<‌₹‌盤跌破了(le)3000點，又(yòu)重新回到(‍$ dào)了(le)震蕩的(de)局面，正是(shì)降' ♣✘低(dī)成本撿籌碼的(de)好(hǎo)時(shí)機(jī)∏™，隻要(yào)策略正确、堅持下(xià)來(lái ≥)肯定能(néng)賺到(dào)錢(qián)。

(3)指數(shù)基金(jīn)收益是(shì)浮動的(de)

P2P做(zuò)為(wèi)固收類産品，在你(∞δnǐ)投資的(de)時(shí)候收益率就(jiù)'‌已經确定，即使拍(pāi)拍(pāi)貸去(qù)年(nián)大£♦∏♠(dà)賺20多(duō)個(gè)億，那(nà)也(yě)跟你(nǐ)αδ≠的(de)收益毫無關系。

與P2P産品不(bù)同，指數(shù)基金(jīn)的(de)收益是(ε∏≠↑shì)浮動的(de)，市(shì)場(chǎng)表現(x♦↑εiàn)好(hǎo)的(de)情況下(xià)，股票(piào)賺錢($<₩γqián)的(de)話(huà)，我們就(jiù)能(néng↓λ≤)夠獲得(de)更大(dà)的(de)盈利空(kōng)間(jiān)。

熊市(shì)的(de)時(shí)候堅持定投，牛市(shì±↑$)爆發起來(lái)，可(kě)能(néng)讓你(nǐ)一(yī)波大(d≠>>à)賺。

5、高(gāo)風(fēng)險産品

高(gāo)風(fēng)險的(de)投資，并不(bù)‍α∑×适合普通(tōng)人(rén)，因為(wèi)賺 ∏大(dà)錢(qián)，肯定要(yào)冒一(y☆₽ī)定的(de)風(fēng)險，要(yào)求投資人(rén)✘ 必須對(duì)投資有(yǒu)很(hěn)強的(de)駕馭能(néng)力， π一(yī)般人(rén)很(hěn)難做( ★$'zuò)到(dào)。

目前投資P2P二線以下(xià)平台的(de)邏輯↔™≤♥，就(jiù)是(shì)賭平台的(de)資産，這(zhè)類平台大(•↕dà)多(duō)數(shù)綜合實力都(dōu÷δ♠)不(bù)太強，能(néng)給到(dào)你(nβ★ǐ)這(zhè)麽高(gāo)的(de)收益，放(←πfàng)貸利率必定也(yě)是(shì)→極高(gāo)，長(cháng)期來(lái)看(kàn)是(shì)不(≈↔™bù)具備可(kě)持續性的(de)。目前清退潮☆✔→§來(lái)襲，行(xíng)業(yè)資金(jīn)Ω✔α流進一(yī)步縮緊，沒有(yǒu)資金(jīn)流入，很(≥ε"™hěn)多(duō)平台可(kě)能(néng)會(huì) ₽出現(xiàn)流動性枯竭的(de)情況。

至于這(zhè)些(xiē)互金(jīn)新貴區(qū)塊鏈，更是(shì)★←♥水(shuǐ)深，基本上(shàng)都(dōu)是✔↕<©(shì)看(kàn)莊家(jiā)誰更會(huìφ"α)炒作(zuò)，碰碰狗屎運，最近(jì÷±n)鬧的(de)沸沸揚揚的(de)孫宇晨可(kě)見(j‌→≠iàn)一(yī)斑，反正我是(shì)承受不(bù)了(le✔×÷α)币圈的(de)心驚肉跳(tiào)。

至于股市(shì)吧(ba)，因人(rén)而異，就(jiù)不(bù)多(♣<duō)評論了(le)。